RSI指標(biāo)---使用技巧詳解

星雅龍工作室
“趨勢(shì)追蹤”創(chuàng)始人
相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)（RSI），是由威爾斯.威爾德（Wells Wider）創(chuàng)制的一種通過(guò)特定時(shí)期內(nèi)股價(jià)的變動(dòng)情況計(jì)算市場(chǎng)買賣力量對(duì)比，來(lái)判斷股價(jià)內(nèi)部本質(zhì)強(qiáng)弱、推測(cè)價(jià)格未來(lái)的變動(dòng)方向的技術(shù)指標(biāo)。

公式的推導(dǎo)過(guò)程如下所示：相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)（RSI）=（N日內(nèi)上漲總幅度平均值/N日內(nèi)上漲總幅度和下跌總幅度平均值）*100%一般短期RSI設(shè)Ｎ＝6，長(zhǎng)期RSI設(shè)Ｎ＝12。

RSI值永遠(yuǎn)在0-100之內(nèi)變動(dòng)。RSI的變動(dòng)范圍在0—100之間，強(qiáng)弱指標(biāo)值一般分布在20-80。
80—100極強(qiáng)賣出已經(jīng)達(dá)到超買狀態(tài)
50—80強(qiáng)買入正常的多方市場(chǎng)
20—50弱觀望不用急于去牢底
0—20極弱買入低于30以下認(rèn)為是超賣狀態(tài)，市場(chǎng)將回彈向上

RSI實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用
1、在市場(chǎng)長(zhǎng)期的變化過(guò)程中，大多數(shù)時(shí)間里RSI的變化范圍介于30至70之間，其中又以40至60之間出現(xiàn)的機(jī)會(huì)最多，超過(guò)80或低于20的機(jī)會(huì)很小。
2、當(dāng)市場(chǎng)經(jīng)過(guò)一段下跌的行情，RSI隨之從高位持續(xù)跌至30以下之后，如果從該低位向上突破60并獲確認(rèn)，則表明多頭力量重新占據(jù)上風(fēng)，當(dāng)其再次反彈到40至60之間整理后，仍繼續(xù)向上變動(dòng)。
3、當(dāng)市場(chǎng)經(jīng)過(guò)一段上漲行情，RSI也隨之從低位持續(xù)漲至80以上之后，如果從該高位向下跌破40并獲確認(rèn)，則表明空頭力量重新占據(jù)上風(fēng)，一般情況下，當(dāng)其再次反彈到40至60之間整理后，仍會(huì)繼續(xù)向下變動(dòng)。
4、多頭市場(chǎng)里，RSI每次因行情回檔而下跌盤整，所形成的低點(diǎn)密集區(qū)域，也是多頭的一道防線。
5、空頭市場(chǎng)內(nèi)（下跌趨勢(shì)里），在行情處于反彈盤整期間，RSI出現(xiàn)的高點(diǎn)也是空頭的一道防線。（反彈壓力位）
6、大盤轉(zhuǎn)弱后，RSI圖形中，各反彈頂點(diǎn)一般呈一頂?shù)陀谝豁數(shù)淖邉?shì)，連接兩個(gè)相鄰頂點(diǎn)并向右下方延伸，便會(huì)形成一條上升阻力線，若角度不是太陡，其反壓作用將十分有效。多頭的反擊一般難以突破此阻力線，一旦成功突破并在其上方站穩(wěn)，則表明大勢(shì)即將轉(zhuǎn)強(qiáng)。
7、大盤緩慢上升過(guò)程中，出現(xiàn)回檔或盤整，向右上方最低點(diǎn)形成一條支撐線，一般難以突破此支撐線，一旦突破，則表明下跌趨勢(shì)轉(zhuǎn)弱。
8、多頭市場(chǎng)中，RSI的最高點(diǎn)一般在75至90之間，行情回檔，只要不是突發(fā)性利空消息出現(xiàn)而導(dǎo)致行情暴跌，RSI一般不會(huì)跌破30。
9、空頭市場(chǎng)中，RSI的最低點(diǎn)一般在30甚至以下，行情反彈，只要不是突發(fā)性利好消息出現(xiàn)而導(dǎo)致行情爆升，RSI一般不會(huì)向上突破70，大多都在55以下。
10、頭部或底部形成征兆：當(dāng)RSI值上升至80以上或下跌20以下，RSI的圖形通常較實(shí)際市場(chǎng)(即K線圖形)的頭部或底部提早出現(xiàn)到頂或到底的征兆，即80以上超買，20以下超賣。如果RSI已低于20，而同時(shí)成交值連續(xù)幾天極度萎縮，則更是買入信號(hào)。在多頭行情中，RSI及時(shí)到達(dá)80以上仍然會(huì)有持續(xù)上漲的可能，必須輔以移動(dòng)平均線（5日或10日均線）等其他技術(shù)分析指標(biāo)方能研判是否已到賣出時(shí)機(jī)。
11、RSI值一直處于80以上，而價(jià)格未跌破10移動(dòng)平均線，仍可繼續(xù)持倉(cāng)，否則，視為跌破上升趨勢(shì)，應(yīng)立即賣出。
12、圖形形態(tài)：RSI的圖形比條形圖（或K線圖）的圖形較為清晰，如頭肩頂（底）、三角旗形、雙頭、雙底等。較容易判斷突破、買進(jìn)點(diǎn)與賣出點(diǎn)。如果RSI在80附近呈現(xiàn)頭肩頂或M頭的形態(tài)必須拋空，而在20附近呈現(xiàn)頭肩頂或W底的型態(tài)，則可追進(jìn)。
13、整理期間，RSI一底比一底高，是多頭氣勢(shì)強(qiáng)，后勢(shì)再漲一段的可能性大，為買進(jìn)時(shí)機(jī)。反之，RSI一底比一底低，是多頭氣勢(shì)轉(zhuǎn)弱，下跌可能性大，是賣出時(shí)機(jī)。
14、虛弱反轉(zhuǎn)：RSI值在80以上或20以下的反轉(zhuǎn)，是市場(chǎng)趨勢(shì)反轉(zhuǎn)的強(qiáng)烈信號(hào)。
15、RSI圖形中曾經(jīng)出現(xiàn)過(guò)的最高點(diǎn)，具有較強(qiáng)的反壓作用。RSI圖形中曾經(jīng)出現(xiàn)過(guò)的最低點(diǎn)，具有較強(qiáng)的支撐作用。
16、價(jià)格創(chuàng)新高點(diǎn)，繼續(xù)上漲，3日內(nèi)RSI無(wú)力突破先前高點(diǎn)，甚至有背離現(xiàn)象，視為多頭拉升無(wú)力，為賣出時(shí)機(jī)。
17、背離信號(hào)：在實(shí)際圖形（K線圖）中，頭部形成一頭比一頭高，而在RSI的曲線卻出現(xiàn)一頭比一頭低的情形時(shí)，即為“背離信號(hào)”。此中背離，顯現(xiàn)了價(jià)格虛漲的現(xiàn)象，通常意味著大反轉(zhuǎn)下跌的前兆。
18、也可以結(jié)合快速慢速兩條RSI，來(lái)確定買賣時(shí)機(jī)，比如6天與12天RSI結(jié)合起來(lái)使用，當(dāng)6日線向上突破12日RSI線時(shí)，為買入時(shí)機(jī)。當(dāng)6日RSI線向下跌破12日線時(shí)，為賣出時(shí)機(jī)。尤其當(dāng)心處于30以下發(fā)出的買入信號(hào)或70以上發(fā)出的賣出信號(hào)極為可靠。（金叉和死叉）

指標(biāo)的背離
相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)的背離是指RSI指標(biāo)的曲線的走勢(shì)正好和股價(jià)K線圖的走勢(shì)方向正好相反。相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)的背離分為頂背離和底背離兩種。

1.頂背離
　　當(dāng)相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)RSI處于高位，但在創(chuàng)出RSI近期新高后，反而形成一峰比一峰低的走勢(shì)，而此時(shí)K線圖上的股價(jià)卻再次創(chuàng)出新高，形成一峰比一峰高的走勢(shì)，這就是頂背離。頂背離現(xiàn)象一般是股價(jià)在高位即將反轉(zhuǎn)的信號(hào)，表明股價(jià)短期內(nèi)即將下跌，是賣出信號(hào)。

2.底背離
　　相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)的底背離一般是出現(xiàn)在20以下的低位區(qū)。當(dāng)K線圖上的股價(jià)一路下跌，形成一波比一波低的走勢(shì)，而RSI線在低位卻率先止跌企穩(wěn)，并形成一底比一底高的走勢(shì)，這就是底背離。底背離現(xiàn)象一般預(yù)示著股價(jià)短期內(nèi)可能將反彈，是短期買入的信號(hào)

綜上所述，相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)是判斷市場(chǎng)趨勢(shì)指示買賣點(diǎn)的一種超買超賣指標(biāo)。
投資者運(yùn)用相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)時(shí)需要對(duì)其原理、公式以及應(yīng)用原則十分熟練，尤其是在運(yùn)用相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)的特殊分析方法進(jìn)行買賣點(diǎn)分析時(shí)，應(yīng)注意參考其他指標(biāo)進(jìn)行組合分析，實(shí)現(xiàn)指標(biāo)靈活運(yùn)用。

發(fā)布于 2017-06-08