|
股票市場(chǎng)的定律是一贏兩平七虧，意思是70%以上的人都會(huì)虧損。那散戶如何才能站到贏利的10%人的群體中？我認(rèn)為，機(jī)構(gòu)為了賺散戶錢(qián)，不斷的在研究散戶心理和行為學(xué)，我們散戶不妨反過(guò)來(lái)，把自己當(dāng)成機(jī)構(gòu)投資者，也來(lái)研究一下機(jī)構(gòu)的心理和行為學(xué)，這樣才能在這個(gè)充滿陷阱、欺詐、騙術(shù)和謠言四起的市場(chǎng) 里立于不敗之地。 莊家在A股持有大多數(shù)流通股，直接操控股價(jià)的波動(dòng)，說(shuō)白了在股市當(dāng)中就是“神”。在一些個(gè)股沒(méi)有基本面的支持下，莊家就可 以掌控完全不回頭的大漲行情。莊家是屬于證卷市場(chǎng)的畸形，但是對(duì)于散戶來(lái)講不算壞事。因?yàn)榘凑铡笆袌?chǎng)錯(cuò)誤”的理論，任何市場(chǎng)的錯(cuò)誤都是機(jī)會(huì)，如果散戶能發(fā) 現(xiàn)莊家的操作行為，那么就可以尋找到所對(duì)應(yīng)的賺錢(qián)機(jī)會(huì)。 其實(shí)莊家的操作手法很簡(jiǎn)單，將大量的籌碼控制在手中，造成該股在外流動(dòng)籌碼減少，進(jìn)而通過(guò)少量的資金對(duì)沖或釋放利好消息抬高股價(jià)。當(dāng)市場(chǎng)好時(shí)，由于場(chǎng)外資金入場(chǎng)，就算莊家不拉升，也會(huì)供應(yīng)大幅減少出現(xiàn)自然飆升的局面。因此，鎖莊拉升是莊 股的基本，而對(duì)于莊家來(lái)講，由于在低位完成建倉(cāng)，拉升過(guò)程中籌碼全程鎖定，高位只需要兌現(xiàn)少部分籌碼就可以回本，所以收益極高。 主力建倉(cāng)并不是一朝一夕就能完成的，通常情況下，莊家建倉(cāng)的時(shí)間一般都會(huì)長(zhǎng)達(dá)數(shù)月，甚至更長(zhǎng)的時(shí)問(wèn)。事實(shí)上，一支股票如果跌得久了，籌碼往往就會(huì)很分散。而大資金在進(jìn)場(chǎng)之前，顯然得首先考慮其資金的安全性、介入的價(jià)位是否合適等。因此，在其真正建倉(cāng)之前，一般都會(huì)有一個(gè)試盤(pán)動(dòng)作。在股價(jià)跌無(wú)可跌、成交極其清淡的情況下，方才開(kāi)始緩緩建倉(cāng)。這表現(xiàn)在K線圖上是陰線陽(yáng)線反復(fù)相間，成交量溫和放大。概括來(lái)講，這個(gè)過(guò)程可以簡(jiǎn)述為“從縮量到放量”。 正常情況下都是放量才能使股價(jià)大漲，而莊家為了避免散戶跟風(fēng)會(huì)采取特殊的方式處理。經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的建倉(cāng)，股價(jià)有了一定的漲幅，成交也逐漸活躍起來(lái)。此時(shí)，為了阻止散戶搶籌并清除一部分已經(jīng)獲利的籌碼，該股往往在攻擊形態(tài)極佳之時(shí)，突然掉頭向下并連連擊穿眾多“支撐”。由于多數(shù)籌碼在莊家手中，所以莊家僅需犧牲少量籌碼便可打壓股價(jià)。最后在連續(xù)數(shù)日的持續(xù)萎縮之后，股價(jià)漸漸止跌，這便是“從放量至縮量”的過(guò)程。結(jié)合上述兩個(gè)過(guò)程就是一個(gè)清晰的“從縮量到縮量”的建倉(cāng)過(guò)程，也是另一種打壓建倉(cāng)。 跟莊應(yīng)該抓主力在拉升時(shí)介入，只有這樣才能得到收獲，那么如何發(fā)現(xiàn)莊家的行為呢？這些都跟莊家莊家操作的很多行為都有密切關(guān)系。 主力吸貨完畢之后，并不是馬上進(jìn)入拉升狀態(tài)。雖然此時(shí)提升的心情十分急切，但還要最后一次對(duì)盤(pán)口進(jìn)行全面的試驗(yàn)，稱作“試盤(pán)”。 一般主力持有的基本籌碼占流通盤(pán)的20%-30%，剩余的在市場(chǎng)中存在較長(zhǎng)的吸貨階段，主力并不能肯定在此期間沒(méi)有其它的主力介入，通常集中的“非盤(pán)”如果在10%-15%以上，就會(huì)給主力造成不小的麻煩。在操作過(guò)程中這種情況十分常見(jiàn)。經(jīng)常兩個(gè)主力幾乎在同時(shí)介入，持倉(cāng)比例都差不多，吸貨階段都十分吃力。常常到最后這只股不錯(cuò)，但就是不漲，上下震蕩，成交量時(shí)大時(shí)小。這類(lèi)股多半是幾個(gè)主力碰了頭，彼此相互制約。由于大主力之間進(jìn)行“合作”幾乎不可能，所以該股上下震蕩，不能順利上攻，成了一塊“雞肋”，食之無(wú)味，棄之可惜。所以必須“試盤(pán)”。 試盤(pán)的方法一般是主力用幾筆大買(mǎi)單，把股價(jià)推高，看看市場(chǎng)的反應(yīng)。主力將大買(mǎi)單放在買(mǎi)二或買(mǎi)三上，推動(dòng)股價(jià)上揚(yáng)，此時(shí)看看有沒(méi)有人在買(mǎi)一上搶貨，如果無(wú)人理，就說(shuō)明盤(pán)面較輕，但股性較差;如果有人搶盤(pán)，而且盤(pán)子較輕，就成功了一半。緊接著主力在拉升到一定的價(jià)位時(shí)，忽然撤掉下面托盤(pán)的買(mǎi)單，股價(jià)突然地回落。而后，主力再在賣(mài)一上壓下一個(gè)大賣(mài)單，這時(shí)股價(jià)輕易下挫，這說(shuō)明無(wú)其它主力吃貨。在推升過(guò)程中，盤(pán)中有較大的拋壓，這時(shí)主力大多先將買(mǎi)盤(pán)托至阻力價(jià)位之前，然后忽然撤掉托盤(pán)買(mǎi)單，使股價(jià)下挫。如此往復(fù)，高點(diǎn)不斷降低，該股的持有者會(huì)以為反彈即將結(jié)束。突然主力打出一個(gè)新高之后，又急轉(zhuǎn)直下，此時(shí)比前期高點(diǎn)高，眼看很快要跌回原地，非盤(pán)再不敢不減倉(cāng)了，于是集中的拋單被拆散了。 比如：某大戶的持股成本在10元左右(與主力的成本相近)，共15萬(wàn)股，主力在11元左右開(kāi)始試盤(pán)，連續(xù)幾日從11元多下觸10元，有一天突然破位下行到9.8元，此時(shí)大戶減磅3萬(wàn),緊接著又猛地拉起到10.80元，大戶認(rèn)為應(yīng)該拿回籌碼，于是買(mǎi)回1萬(wàn)股。而后股價(jià)又拉至11.80元，大戶還未來(lái)得及高興，就又跌到10元。大戶感到拋壓太大，又減磅4萬(wàn)，至此，大戶持倉(cāng)是15-3+1-4=9萬(wàn)的籌碼，而且平均成本比過(guò)去高多了。這樣在11元的拋盤(pán)由15萬(wàn)變成了零。 試盤(pán)的種種情況探明了市場(chǎng)中的持倉(cāng)情況。股性死板沒(méi)有關(guān)系，在大盤(pán)弱勢(shì)中逞強(qiáng)，強(qiáng)勢(shì)中壓盤(pán)就能很快地活躍起來(lái)。 如何看出莊家建倉(cāng)時(shí)留下的痕跡 1）從K線圖看，當(dāng)股價(jià)在低位進(jìn)行震蕩時(shí)，經(jīng)常出現(xiàn)一些特殊的圖形。典型的包括有： A帶長(zhǎng)上、下影的小陽(yáng)小陰線，并且當(dāng)曰成交量主要集中在上影線區(qū)，而下影線中在在著較大的無(wú)量空體，許多上影線來(lái)自臨收盤(pán)時(shí)的大幅無(wú)量打壓； B跳空高開(kāi)后順勢(shì)打下，收出一支實(shí)體較大的陰線，同時(shí)成交量放大，但隨后末繼續(xù)放量，反而急速萎縮，股價(jià)重新陷入表面上的無(wú)序的運(yùn)動(dòng)狀態(tài)； C小幅跳空低開(kāi)后借勢(shì)上推，尾盤(pán)以光頭陽(yáng)線報(bào)收，甚至出現(xiàn)較大的漲幅，成交量明顯地放大，但第二天又被很小的成交量打下來(lái)。 2）從K線組合來(lái)看，經(jīng)常出現(xiàn)上漲時(shí)成交量顯著放大，但漲幅不高的“滯漲”現(xiàn)象，但隨后的下跌過(guò)程中成交量卻以極快的速度萎縮。有時(shí)，則是上漲一小段后便不漲不跌，成交量雖然不如拉升時(shí)大，但始終維持在較活躍的水平，保持一到兩個(gè)月后開(kāi)始萎縮。由于主力比出的多，OBV線就會(huì)向上。盡管主力暫時(shí)末必有力量拉升，但是調(diào)控個(gè)股走勢(shì)的能力還是有的。往往在收盤(pán)的時(shí)候打壓力走向。 3）在建倉(cāng)階段，主力與散戶實(shí)際上是處于博弈的兩端，主力總是力圖制造出假象迫使散戶低價(jià)吐出籌碼。正因?yàn)槿绱?，在底部區(qū)域的頂端，主力往往發(fā)布種種利空，或者制造形態(tài)上的空頭結(jié)構(gòu)，意圖使市場(chǎng)發(fā)生心理恐慌，主動(dòng)促成股價(jià)下跌。這種下跌要與建倉(cāng)失敗的圖區(qū)分出來(lái)，下跌的幅度深度就可以分辯出主力的目標(biāo)。一般來(lái)說(shuō)，如果主力在下跌途中堅(jiān)定持籌，并且繼續(xù)逢低吸納，這種的股價(jià)是不會(huì)下跌回到前期成本密集區(qū)以下，而出貨形態(tài)就沒(méi)有這種情況。 4）均線系統(tǒng)由雜亂無(wú)章，糾纏不清，漸向脈絡(luò)清晰起伏有致。從技術(shù)上說(shuō)，這是建倉(cāng)成功與否的案例所表現(xiàn)出來(lái)的區(qū)別之處。其內(nèi)在的機(jī)理是：在初期由于籌碼分散，持倉(cāng)的成本分布較寬，加上主力刻意打壓，股價(jià)波動(dòng)的規(guī)律性較差，反映到均線系統(tǒng)上，就是短、中、長(zhǎng)均線不斷地交叉起伏，隨著主力手中持籌碼的沉淀，市場(chǎng)上的浮動(dòng)碼減少了，當(dāng)主力持籌到了一定的程度，往往會(huì)把股價(jià)的波動(dòng)幅度減下來(lái)以拉平市場(chǎng)平均成本，減少其它的投資者來(lái)回搞騰短差。當(dāng)均線之間的距離漸漸縮小甚至是重合時(shí)，就會(huì)開(kāi)始試盤(pán)拉升或者是打壓，由于主力對(duì)于股價(jià)有掌控力，盡管每曰盤(pán)中震蕩不斷，但是趨勢(shì)已成，而反映趨勢(shì)的均線系統(tǒng)自然是錯(cuò)落有致。 莊家末期建倉(cāng)必然出現(xiàn)的一些特征 1，K線走勢(shì)我行我素，不理會(huì)大盤(pán)走出獨(dú)立行情。有的股票，大盤(pán)漲它不漲，大盤(pán)跌它不跌。這種情況通常表明大部分籌碼已落入莊家囊中：當(dāng)大勢(shì)向下，有浮籌砸盤(pán)，莊家便把籌碼托住，封死下跌空間，以防廉價(jià)籌碼被人搶了去;大勢(shì)向上或企穩(wěn)，有資搶盤(pán)，但莊家由于種種原因此時(shí)仍不想發(fā)動(dòng)行情，于是便有兇狠的砸盤(pán)出現(xiàn)，封住股價(jià)的上漲空間，不讓短線熱錢(qián)亂炒作計(jì)劃。股票的K線形態(tài)就橫向盤(pán)整，或沿均線小幅震蕩盤(pán)升。 2，放很小的量就能拉出長(zhǎng)陽(yáng)或封死漲停。新股上市后，相中新股的莊家進(jìn)場(chǎng)吸貨，經(jīng)過(guò)一段時(shí)間收集，如果莊家用很少的資金就能輕松地拉出漲停，那就說(shuō)明莊家籌碼收集工作已近尾聲，具備了控盤(pán)能力，可以隨心所欲地控制盤(pán)面。 3，遇利空擊股價(jià)不跌反漲或當(dāng)天雖有小幅無(wú)量回調(diào)但第二天便收出大陽(yáng)，股價(jià)迅速恢復(fù)到原來(lái)的價(jià)位。突發(fā)性利空襲來(lái)，莊家措手不及，散戶籌碼可以拋了就跑，而莊家卻只能兜著。于是盤(pán)面可以看到利空襲來(lái)當(dāng)日，開(kāi)盤(pán)后拋盤(pán)很多而接盤(pán)更多，不久拋盤(pán)減少，股價(jià)企穩(wěn)。由于害怕散戶撿到便宜籌碼，第二日股價(jià)又被莊家早早地拉升到原來(lái)的水平。 4，K線走勢(shì)起伏不定，而分時(shí)走勢(shì)圖劇烈震蕩，成交量極度萎縮。莊家到了收集末期，為了洗掉短線獲利盤(pán)，消磨散戶持股信心，便用少量籌碼做圖。從日K線上看，股價(jià)起伏不定，一會(huì)兒到了浪尖，一會(huì)兒到了谷底，但股價(jià)總是沖不破箱頂也跌不破箱底。而當(dāng)日分時(shí)走勢(shì)圖上更是大幅震蕩。委買(mǎi)、委賣(mài)之間價(jià)格差距也非常大，有時(shí)相差幾分，有時(shí)相差幾毛，給人一種莫明其妙、飄忽不定的感覺(jué)。成交量也極不規(guī)則，有時(shí)幾分鐘才成交一筆，有時(shí)十幾分鐘才成交一筆，分時(shí)走勢(shì)圖畫(huà)出橫線或豎線，形成矩形，成交量也極度萎縮。上拋壓極輕，下支撐有力，浮動(dòng)籌碼極少。 莊家震倉(cāng)的目的是什么？為何要震倉(cāng) 莊家要用震倉(cāng)的目的把原來(lái)的跟風(fēng)盤(pán)甩掉，莊家出貨時(shí)會(huì)盡量吸引部分買(mǎi)盤(pán)，以不同的手段重拾持股者的信心，讓自己盡量在高的價(jià)位上多發(fā)點(diǎn)股票鞏固自己的大盤(pán)。
盤(pán)口方面 莊家出貨時(shí)在賣(mài)盤(pán)上是不掛大賣(mài)單的，下方買(mǎi)單反而大，顯示委比較大。造成買(mǎi)盤(pán)多的假象，(或下方也無(wú)大買(mǎi)單)但上方某價(jià)位卻有“吃”不完的貨，或成交明細(xì)中常有大賣(mài)單賣(mài)出而買(mǎi)單卻很弱，導(dǎo)致價(jià)位下沉無(wú)法上行。 莊家震倉(cāng)時(shí)在賣(mài)盤(pán)上掛有大賣(mài)單，造成賣(mài)盤(pán)多的假象。若莊家對(duì)倒下挫時(shí)是分不清是震倉(cāng)還是出貨的，但在關(guān)鍵價(jià)位，賣(mài)盤(pán)很大而買(mǎi)盤(pán)雖不多卻買(mǎi)入(成交)速度很快，筆數(shù)很多，股價(jià)卻不再下挫，多為震倉(cāng)。 重心方面 重心是否下移是判別震倉(cāng)與出貨的顯著標(biāo)志。莊家的震倉(cāng)是把圖形做的難看，但并不想讓其他人買(mǎi)到便宜貨，所以日K線無(wú)論收烏云線，大陰線，長(zhǎng)上影，十字星等，或連續(xù)4，5根陰線甚至更多，但重心始終不下移，即價(jià)位始終保持。而莊家的出貨雖有時(shí)把圖做得好看些，收許多陽(yáng)，但重心卻一直下移。 K線形態(tài)方面 從日K線形態(tài)上分析莊家是出貨還是震倉(cāng)更為關(guān)鍵。莊家震倉(cāng)其僅想甩掉不堅(jiān)定的跟風(fēng)盤(pán)，并不是要嚇跑所有的人，(否則莊就要去買(mǎi)更多的籌碼了。)其必須讓一部分堅(jiān)定者仍然看好此股，仍然跟隨它，幫它鎖定籌碼。所以其在震倉(cāng)時(shí)，某些關(guān)鍵價(jià)是不會(huì)跌穿的，這些價(jià)位往往是上次震倉(cāng)的起始位置，這是由于上次己洗過(guò)盤(pán)的價(jià)位不需再洗，也即不讓上次被震出去的人有空頭回補(bǔ)的價(jià)差。這就使K線形態(tài)有十分明顯的分層現(xiàn)象。 而莊家出貨則以力圖賣(mài)出手中大量的股票為第一目的，所以關(guān)鍵位是不會(huì)守護(hù)的。導(dǎo)致K線價(jià)位失控，毫無(wú)層次可言，一味下跌。 |
|
|
